一则会议纪要引爆2万亿赛道!巨头疯狂扩产,第三轮上涨即将来临?

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锂资源的风口,又要刮起来了?




锂价的上涨苗头又在蠢蠢欲动。日前,一则关于锂涨价的会议纪要引爆了A股的锂矿与盐湖提锂板块,板块内的个股狂掀涨停潮,截至目前,锂矿与盐湖提锂板块的总市值合计超过2万亿元。

国泰君安有色团队在一份电话会议纪要中表示,从本周到11月下旬,锂价将迎来第三轮涨价,四季度到年前备货将成为锂价迎来第三次上涨的催化剂,本周明显感觉厂家的采购情绪加重,询价频次增加,到春节前甚至12月底,电池级碳酸锂价格或达到25万元/吨。

锂资源供需紧张的大背景是,2021年以来,全球动力电池巨头们掀起了一轮史无前例的动力电池扩产潮,疯抢市场份额。11月17日,锂电巨头中航锂电宣布,到2025年,中航锂电到的产能规划将超过500GWh,相比市场预期上调幅度超过80%。据不完全统计,今年以来,包括宁德时代、比亚迪、中航锂电、亿纬锂能、国轩高科等动力电池企业规划的新增产能已经超过1000GWh。

一份纪要引爆2万亿赛道

日前,国泰君安有色团队的一份会议纪要在市场疯传,国泰君安认为,从本周到11月下旬,锂价将迎来第三轮涨价,四季度到年前备货将成为锂价迎来第三次上涨的催化剂,本周明显感觉厂家的采购情绪加重,询价频次增加。

锂价的核心仍然是供需关系,国泰君安指出,今年四季度锂盐的供应暂无增量,且青海盐湖供给下滑,而正极材料企业需求继续增加,库存方面,下游正极材料企业库存多在半个月,春节前会有提前备货需求。

国泰君安有色团队认为,到春节前甚至12月底,电池级碳酸锂价格或达到25万元/吨,2022年锂盐价格或继续上行。他们了解到,青海某锂盐大厂最近的出厂价已经开始上涨。

这一轮涨价或许不仅仅是四季度,国君有色认为,2022年锂行业的紧张程度一定高于2021年,2022年锂供给增长33%-35%,但下游正极、电池普遍排产规划翻倍,供给增量可以由需求完全覆盖,在基本面供需短缺的坚实格局下,看好锂现货价格或将延续到2022年和2023年,,中长期看高上不封顶。

另外,据央视报道,年初以来碳酸锂价格涨幅已经超过230%。据SMM数据,截止11月17日,碳酸锂(99.5%电池级/国产) 均价已达197500元/吨,正在逼近20万元/吨。

正是受益于锂价的持续暴涨,锂资源板块成为了2021年最热门的赛道之一,以盐湖提锂板块为例,板块指数上涨逾70%,个股的涨势更为惊人,截止11月19日收盘,西藏矿业年内累计涨幅已超过334%,藏格控股、西藏城投的累计涨幅也都超过230%,盐湖股份、西藏珠峰、天齐锂业等锂矿股的涨幅也非常惊人。

国君有色认为,前段时间,大部分锂矿股的股价从高点回调30%-40%,但结合行业供需基本面、板块明年估值,对于锂板块不必悲观,春节前锂价的第三波上涨,将是锂板块的催化剂。

锂电巨头疯狂扩产

锂资源供需紧张的大背景是,2021年以来,全球动力电池巨头们掀起了一轮史无前例的动力电池扩产潮,疯抢市场份额。

11月17日,中航锂电董事长刘静瑜宣布,到2025年,中航锂电到的产能规划将超过500GWh,并预计在2030年实现1000 GWh的产能。据中金公司上周的报告预计,2025年中航锂电年产能将达到275GWh,相较之下,中航锂电最新的规划产能,比市场预期上调了超80%。

最新数据显示,2021年1-10月,中航锂电的动力电池装机量达到6.42GWh,跻身全国第三位,仅次于宁德时代、比亚迪,成为了最大的黑马。

11月以来,宁德时代、亿纬锂能也相继抛出了动力电池的扩产项目,宁德时代豪掷150亿元在贵州、厦门两地扩产;亿纬锂能紧随其后,上调荆州项目目标产能,总投资额高达305.21亿元。

另外,比亚迪也不甘示弱,11月1日,比亚迪宣布,在港股发行5000万股H股,将融资138亿港元。同时,比亚迪在公告中指出,将持续加大动力电池的产能布局,推动中国动力电池向全球汽车厂商的输出。

其他一二线锂电玩家也在大肆扩产,赣锋锂电计划投资84亿元,在江西、重庆两地建设年产15GWh新型锂电池项目;目前产能为28GWh的国轩高科,则将此前2025年的100GWh产能目标上调整为300GWh。

据不完全统计,今年以来,包括宁德时代、比亚迪、中航锂电、亿纬锂能、国轩高科等动力电池企业规划的新增产能已经超过1000GWh。根据国泰君安有色团队调研,2022年所有动力电池厂、正极材料厂排产规划基本翻倍。

面对这场新能源大潮,国际动力电池巨头显然不愿意让中国独占鳌头。其中,韩国动力电池巨头LG化学、SK创新、三星SDI都抛出了巨额的扩产计划。

银河证券指出,全球新能源车迈入新增长阶段,动力电池迎来二次扩产潮,预计到2025年全球主要动力电池厂产能较2020年底增加约1400Gwh,年均新增280Gwh,对应2021-2025年全球锂电设备年均市场规模300-400亿元,年均复合增长率高达40%。

全球新能源大潮之下,上游的锂资源等领域的景气度大概率将继续保持,业绩增长确定性仍非常高。

锂矿争夺战打响

面对新能源时代的红利,最上游的锂资源巨头们也开始加速锂矿的开采,甚至为了锂矿抢得不可开交。

近日,全球最大的锰、镍、矿砂、高性能合金生产商Eramet(法国埃赫曼集团)发布公告称,将携手中国青山实业,重新启动阿根廷盐湖提锂工厂的建设。

资料显示,埃赫曼集团通过子公司全资控股位于阿根廷萨尔塔省的Centenario-Ratones盐湖,其总面积约500平方公里,目前探明储量110万吨碳酸锂当量、资源量近1000万吨碳酸锂当量,平均锂浓度近400mg/L。

五矿证券认为,埃赫曼集团加快转型清洁能源金属的里程碑,这是欧洲锂资源战略布局的一大步。欧洲作为全球主要的新能源汽车终端市场之一,目前锂资源需要全部外购,Centenario-Ratones将成为欧洲企业运营的第一个大型锂资源项目,投产后缓解欧洲的“锂资源焦虑”。

另外,国内锂矿巨头的扩产进程也在加速。11月16日,西藏珠峰与阿根廷共和国萨尔塔省政府正式签署了《萨尔塔省盐湖资源工业化开发项目投资协议》,标志着公司在阿根廷规划总投资额17亿美元(约合人民币108亿元)的2个盐湖开发项目正式启动。

根据此次签署的投资协议约定,西藏珠峰及下属公司将在萨尔塔省的安赫莱斯盐湖建设年产5万吨碳酸锂产品的产能,并计划投资不少于10亿美元,在阿里扎罗盐湖建设年产5-10万吨规模碳酸锂产品产能。

当前的格局下,谁手握锂矿资源,谁就掌握了未来。A股的两大巨头:宁德时代与赣锋锂业在海外锂矿项目上抢得非常激烈。11月1日,加拿大锂业公司美洲锂业宣布,将以4亿美元(约合人民币25.5亿元)的价格收购千禧锂业。而就在一个月前,宁德时代刚刚从赣锋锂业手中抢到了千禧锂业的收购权,价格为19.4亿元。如今,美洲锂业以更高的收购价再次抢走,而美洲锂业的大股东正是赣锋锂业。

尽管锂矿供应在不断增加,但仍然满足不了下游旺盛的需求。光大证券认为,2022年全球锂资源供需缺口约3.4万吨LCE(碳酸锂当量),到2023年,全球范围内有大量新增矿石和盐湖项目投产,供需缺口有所收敛。未来五年锂资源供给侧的年复合增长率为30%低于需求侧的34%,因而锂价仍有上行空间。

来源:券商中国(ID:quanshangcn)
编辑:万健祎
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啊伟看遮天啊04:西藏矿业年内累计涨幅已超过334%,藏格控股、西藏城投的累计涨幅也都超过230%,盐湖股份、西藏珠峰、天齐锂业等锂矿股的涨幅也非常惊人。

金剑走偏锋:所以大佬们开始喊话了:前面有金矿,韭菜们,满仓冲啊!

碧帆星海:所以这就是找接盘的前奏了。

酬偿业报:看到这则消息后,果然清仓。能让人挣钱的消息会公布出来吗?黄鼠狼狼给鸡拜年!

碧帆星海:不敢献丑,也就是理论停课来的实操也是屡战屡败[捂脸]

郎晓天bd:正解,哥们,可否股票互相交流,

晁南戎8v:电动自行车自燃的都是锂电池的吧!,使劲涨价,全民都用上锂电池后自燃的会更多,造成的人生伤害和财产伤害会不会更多更大?

翦木70:有道理

潘驴邓jy0928:锂电就是个骗局,首先锂电续航已经到顶峰,其次锂资源本身就稀少。第三,环境污染一点不少。新能源汽车肯定不可能是锂电这个途径。

映天o:代替锂电池的是氢能源

小肥肥莉莉:房子吧,,,嗯哼,我爸说了娶我 不要彩礼,钱什么的无所谓,就想找个本本分分的嫁了

小肥肥莉莉:[挤眼][挤眼]

小肥肥莉莉:加油

毓翰墨OY:下周西藏城投发力5个涨停板

andyelva:说这话的基本是5个跌停

章鱼Pk八爪:城投没戏,矿业才是大哥

粟坤:今天两万亿赛道,明天千亿投资,对了,昨天万亿大项目。。。。。。。。股民真幸福!天天都有大题材!

碧帆星海:这是风险也是机会。

senhhhhn:怕是在找人接盘吧!

三分颜色开染坊x4:炒啊,不炒起来散户怎么进

犀鸟叔:锂资源还能火多久?该醒醒了。它不是不可替代的啊

hsg10970:炒股就是炒的概念,就怕接了最后一棒,可能10年都翻不了身

酬偿业报:所有的故事都不可信,远离毒品,远离癌市,远离诈骗

卷天路028:没有涨之前不说,现在分析的头头是道的,什么意思?弄得好喝点汤,多数情况应该是将站在山顶上,头脑别发热,別听忽悠!

罗曼1:是不是找不找接盘侠?碳酸锂价格说了算。今天价格是195000元吨。看看下月能否上25万就知道了。这可是30%的涨幅。

半目尘沙9133:散户小心,这是资本围猎散户的信号,过年了,要发福利了。谁进去谁傻,挺住两个月,都不要进去,过了年,再看看形势一片大好的锂矿企业如何自然见分晓!

酬偿业报:出不动货了,这才又拉一个涨停,出一波货,顺便又套一波人。出利好时,请获利盘果断清仓。

步品0aZ:亿纬啥时候到荆州去了?好像是在荆门市掇刀高新区吧

jinny1123:我也是说

扰龙玉宸6T:释放利好要谨慎了

姑苏一杰:等到股票涨到一定程度,各种各样的评论,调研报告,未来希望,然股票横盘震荡,继续吹,来次利空,跌下去,继续横盘震荡,再次吹的天花乱坠,再下跌持续阴跌叫散户套牢。

有生之年我们不散:人尽皆知的利好,就是告诉你,快点逃命去吧!愣头青才会去接盘[捂脸]

李太白yh:开始找接盘侠l q

孟羲9Q:这是找接盘的老把戏,让他们自己拿着继续涨吧!

逆QQ鳞:锂电池迟早被氢燃料电池取代

叶子爱学习学霸:疯狂过后又是那啥?

金剑走偏锋:所以大佬们开始喊话了:前面有金矿,韭菜们,满仓冲啊!

碧帆星海:所以这就是找接盘的前奏了。

凯特莱仕:又忽悠不专业的人相信自己很专业。结果套牢

碧帆星海:不敢献丑,也就是理论停课来的实操也是屡战屡败[捂脸]

郎晓天bd:正解,哥们,可否股票互相交流,

帅小迅1:哈哈,懂得都懂,神奇的股市

翦木70:有道理

康水丹zQ:兔子尾巴长不了

映天o:代替锂电池的是氢能源

南门文7H:好消息越多,埋越多的人。

小肥肥莉莉:[挤眼][挤眼]

小肥肥莉莉:加油

liusheng689689:氢能源上台电池产业落幕!

andyelva:说这话的基本是5个跌停

章鱼Pk八爪:城投没戏,矿业才是大哥

嘉融8b:事出反常必有妖,要出大问题

碧帆星海:这是风险也是机会。

uu61985:兄弟们关注下天然气板块

三分颜色开染坊x4:炒啊,不炒起来散户怎么进

宝畅6Q:又来找接盘侠

hsg10970:炒股就是炒的概念,就怕接了最后一棒,可能10年都翻不了身

酬偿业报:所有的故事都不可信,远离毒品,远离癌市,远离诈骗

戊扰龙文0b:废电池处理难,污染

三分颜色开染坊x4:放利好消息,拉高,散户进,庄家出[滑稽]

wmh5078大海:高的离谱!不能让他们继续无耻了

木木AMGjm:明天散户一窝蜂的入场,主力趁机套现离场[滑稽]

本利泽WX:冬天了,盐湖生产吗?电动车短板在冬天也会显现。悠着点吧

jinny1123:我也是说

浮生506:反正买单的是消费者

奈豆花f:涨价的结果就是谁也用不起,然后就是被更便宜的取替,这是规律。

w0026:锂电池受温度影响大,大家不想要了!

lfy9190:不经历一次疯狂的大洗牌这行业起不来

鑫光大盗:准备出货了,在找接盘侠

扶崖枋w:知道利好有人会吿诉你?有几人在利好出现时已布局?

jimlye520:西藏城投下周起飞

金剑走偏锋:所以大佬们开始喊话了:前面有金矿,韭菜们,满仓冲啊!

碧帆星海:所以这就是找接盘的前奏了。

好看的鱼year:出这么多利好时候,就是为了主力能顺利出货的时机,不接盘

碧帆星海:不敢献丑,也就是理论停课来的实操也是屡战屡败[捂脸]

郎晓天bd:正解,哥们,可否股票互相交流,

一笔糊涂史:韭菜们要小心了,别做高位接盘侠!

翦木70:有道理

平卉00:电动车和充电是不是都过关了

映天o:代替锂电池的是氢能源

shine会好:成本不断上涨影响电动车发展

小肥肥莉莉:[挤眼][挤眼]

小肥肥莉莉:加油

瞎玉a哩嗨活捉:呵呵,信证券公司不如去买大小

andyelva:说这话的基本是5个跌停

章鱼Pk八爪:城投没戏,矿业才是大哥

万修真qN:绝对是找人接盘,赶紧清仓走人!

碧帆星海:这是风险也是机会。

一鸣惊天世人叹:如果电池更贵了,如果电网停电了,如果不占公家便宜了,电动汽车也就熄火了。

三分颜色开染坊x4:炒啊,不炒起来散户怎么进

汉经义5W:利好早在几月前预期了,再怎么再能翻倍吗?利好出净了,等接盘

hsg10970:炒股就是炒的概念,就怕接了最后一棒,可能10年都翻不了身

酬偿业报:所有的故事都不可信,远离毒品,远离癌市,远离诈骗

xujunwei710824:本来还犹豫不决,这新闻一公布,锂电板块下跌是板上钉钉。

北冥有哈资111:利好出货。。。。90%以上都这个套路

梵天惜梦FP:看来周一你要把大盘带绿

想不好不起名:利好就是最大的利空

无笔无墨迹自显:看来,大哥们又瞄准锂矿了!又一轮做空开始了!!!

jinny1123:我也是说

不倒翁mEhID:不信谣,不传谣

农村有天地:早涨完了,现在进入接盘嘛

智俊晤06d:不接,又在找接盘侠。

贰莲zL:锂矿都在国外,缺乏自主可控!而且资源有限,不值提倡

朴素强闪窄5i:赚钱的事提前有人告诉你吗?准备出货

中流水柱:高位利好是出货,低位利空是洗盘

一错再错步步都错:产能过剩

金剑走偏锋:所以大佬们开始喊话了:前面有金矿,韭菜们,满仓冲啊!

碧帆星海:所以这就是找接盘的前奏了。

国富民强4yfr4:适可而止啊

碧帆星海:不敢献丑,也就是理论停课来的实操也是屡战屡败[捂脸]

郎晓天bd:正解,哥们,可否股票互相交流,

狼啸1122:急需接盘侠

翦木70:有道理

务宛亦Lh:雪天盐业,工业盐+食用盐+碱+氯化铵+重组湘渝盐业 。两碱化工是新能源电池的上游。工业盐 食用盐 碱连续涨价。怎么看,现在还能不能进?有没有翻倍几率?

映天o:代替锂电池的是氢能源

坐观世间万象:看疯狂多久

小肥肥莉莉:[挤眼][挤眼]

小肥肥莉莉:加油

加菲猫JfmY7:技术还远未成熟前就把锂用光了,这是一条死胡同

andyelva:说这话的基本是5个跌停

章鱼Pk八爪:城投没戏,矿业才是大哥

慎言谨行V8:当心吹崩了

碧帆星海:这是风险也是机会。

蓝天白云20199:[坏笑]

三分颜色开染坊x4:炒啊,不炒起来散户怎么进

红枫依:转发了

hsg10970:炒股就是炒的概念,就怕接了最后一棒,可能10年都翻不了身

酬偿业报:所有的故事都不可信,远离毒品,远离癌市,远离诈骗

倾城十三爷1983:吹

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